クイック流動比率：貸借対照表の式。 ソルベンシーの指標

同社の財務安定の兆候の1つは、支払能力です。 企業が現金資源の助けを借りていつでも短期債務を払うことができる場合、それは溶媒とみなされます。

この資料では、流動性、分析的バランスシートの構造、急速流動性の係数の式、現在および絶対流動性などの概念について説明します。

エンタープライズソルベンシー

当社のソルベンシーの主な指標は、期限前勘定未払費用がなく、決済口座に十分な現金が存在することである。 これらの条件は、企業の流動資産の金額が固定時点での短期債務の規模を超える場合に満たされる。

現在のソルベンシーは金融フローのデータに基づいて分析されます。現金の受領は現在の負債のパフォーマンスをカバーする必要があります。 将来のソルベンシーは、流動性指標を用いて調査される。

流動性のバランスは、企業が資産を現金に転換して金銭的義務を支払う能力です。 この操作に必要な時間が短いほど、その資産の流動性指標が高くなります。 同時に、回覧期間は債務の履行期間を超えてはならない。

企業の流動性はもっと大きなコンセプトです。 これは、内部および外部の情報源の助けを借りて企業の義務を払うための支払い手段を模索する能力と定義することができます。

分析の目的

企業における流動性分析は、企業のソルベンシー管理をチェックし調整するために実施されます。 このような分析を行う際には、

• 企業の流動資産の流動性。
• 同社の貸借対照表全体の流動性。
• 現在の瞬間と将来の会社のソルベンシー。
• 必要なソルベンシーを維持することを目的とした同社の一般方針。
• 可能性のある悪影響を排除するための開発および勧告の見通し。

資産グループ

残高の流動性を分析するには、会社の資産と負債を比較する必要があります。 便宜上、それらはいくつかのグループに分かれています。つまり、分析バランスをとるためです。

残高資産は、流動性の程度に応じて、4つのグループに分かれています。

• A1グループには、流動性の高い資産が含まれています。 このカテゴリーでは、金融投資（短期）と現金が導入されています。 貸借対照表にはコード1240と1250の行があります。
• グループA2には資産が含まれており、実現には比較的時間がかかりません。 これには、売掛金（貸借対照表コード1230に従う）が含まれる。 また、一部の情報源では、グループA2にはその他の流動資産が含まれている。 このグループでは、流動性は、取引相手のソルベンシー、和解の形態、支払速度に依存します。
• グループA3は、 ゆっくり実現可能な資産を 含んでいる 。 このカテゴリには、製品および素材の在庫、進行中の作業、付加価値税が含まれます。 彼らのキャッシュフローを回すには時間がかかるでしょう。 1210、1220および1260のコードを含むA3行をグループ化するための貸借対照表には、このカテゴリおよび固定資産（コード1150）が含まれています。
• 最後に、最も困難な資産がA4グループにランクインされます。 これは、貸借対照表のセクションI全体（コード1100）です。

負債のカテゴリー

残高のすべての負債は、グループへの返済の緊急性に応じて分割されます。

• 最も緊急な義務は、組織の従業員への短期借入金、予算および特別予算資金、請負業者および供給業者などを含むグループP1に割り当てられます。 （コード1520）。
• グループP2には短期負債が含まれています。 このカテゴリには、短期借入金および貸出金（コード1510）、その他の負債（コード1550）が含まれます。
• グループP3には、長期借入金およびローン（コード1410）が含まれています。
• グループP4には、自己資本（コード1300,1530,1540）を含む永久債務が含まれています。

流動性係数

絶対指標に加えて、当社のソルベンシーの相対的指標を適用する。 絶対的、速い、そして総流動性の比を区別する。

絶対流動性比率を考慮する。 これは現時点で利用可能な現金から迅速に返済できる短期債務の割合を反映しています。 P1とP2の合計に対する指標A1の比率として計算されます。 この比率の高い値は、会社が高い確率で債務を返済することを示しています。

次の要因は、現在の流動性の量です。 会社の短期負債が現在の資産によってどのようにカバーされているかを示しています。 指標は、流動資産（A3 + A2 + A1）が短期負債（P1 + P2）に分割されていることです。 この指標が高ければ高いほど、債務者の信頼が高まることは、債務が返済されることである。

最後に、急速な流動性の指標は、実際には中間価値である。 それは、準備金を実現することができない場合に、会社がどのように債務を決済するか（短期的に）評価するのに役立ちます。

結果として生じる流動性の要因は、企業の内部目的だけでなく、外部ユーザーに対しても計算されます。

迅速な流動性の計算

急速流動性比率は、A1とA2の合計をP1とP2の合計で除したものとして計算されます。 つまり、分子には、現金+金融投資（短期）+売掛金があります。 分母は、短期借入金、買掛金およびその他の負債の金額になります。

残高のラインコードを使用すると、速い流動性比率の式は次のようになります。

Kbl = p.1250 + p.1240 + p.1230 / p.1550 + p.1520 + p.1510

架空の会社の残高の例を使って係数を計算します。 測定単位 - 千ルーブル。

貸借対照表によると、2016年12月31日現在の速い流動性比率の公式は次のようになります。

Kbl = 2 640 + 45 + 225/1 725 + 3 180 + 37 = 0.58。

同様に、2015年12月31日現在の指標を計算します。

Kbl = 1570 + 14 + 68/615 + 1 925 + 20 = 0.46。

この計算は、同社の急速な流動性が高まっていることを示しています。

規範値

経済学の文献では、速い流動性比率の値は、通常、0.5-1以上の範囲では正常とみなされます。 しかし、指標は、企業および企業が営業する地域によって異なる場合があります。 したがって、小売業者の場合、指標は0.4〜0.5になります。

分析では、インジケータの全体的な価値だけでなく、そのコンポーネントの構造にも注意を払う必要があります。 したがって、流動性の重要な部分は、回収が困難な売掛金によって行うことができます。 この場合、速い流動性のノルムは1を上回る値になります。

ロシアの法律にはいくつかの規範的意味が含まれています。 従って、ロシア連邦経済省令第118号（1994年10月18日）においては、1つ以上の急速な流動性が推奨されており、低い金額では、支払いの遅延を防ぐために債務者と常に協力しなければならないという説明がある。

2003年3月30日のロシア連邦政府第52号の決議において、農業生産者の係数の値は1.2から1.5に与えられている。

リスク分析

流動性リスクの概念は、企業のソルベンシーに関連しています。 これは、借入企業が支払い義務を全面的かつ適時に履行することができない可能性を反映している。

流動性リスクは、既に論じた資産および負債のグルーピングに基づいて評価される。 リスクが高くなればなるほど、資産の流動性が低下し、既存負債の支払期間が短くなる。 一般的なテーブルを以下に示します。

このようなグループ分けは、全体の構造における流動資産および負債のシェアを明確に示している。 次に、同じリスクグループ内の資産と負債の価値を比較します。 得られた比率は、企業が存在する流動性の種類とリスク・ゾーンを示しています

したがって、以下の不等式が認められれば、企業の残高は液体とみなされます。

А1≧1、А2≧П2、А3≧П3、А4≤П4 - このような比率でリスクがないとみなされます。

流動性は、A1 <П1、А2≧П2、А3≧П3、А4〜П4の比率で許容されると考えられる。 この場合、会社のリスクゾーンは許可されます。

比率A1 <ρ1、А2<П2、А3≧П3、А4〜П4 - 破綻した流動性の兆候。 リスク領域は非常に重要です。

最後に、不等式A1 <П1、А2<П2、А3<П3、А4˃П4については、流動性は危機とみなされる。 企業のリスクゾーンは壊滅的です。

結論

流動性は、企業のソルベンシーの程度を反映しています。 分析の過程で、会社の財務状況をより完全で実際に説明するために、さまざまな方法が使用されています。

グループ化方法 を使用し て、 分析天びんが構成されます。

バランスデータ、流動性の迅速な計算式、現在および絶対流動性を使用して、資産および負債の指標の変動、貸借対照表項目の流動性、ならびに規制および業界固有の指標による結果の遵守に関する結論を導き出す。

流動性を分析する場合、企業のソルベンシーは短期間（最大12ヶ月）にのみ決定されることに注意することが重要です。